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213只公募FOF管理总规模近1500亿元 两只成立以来回报超七成

来源:互联网 | 2021-08-07 14:15:04

首批公募FOF成立至今,已运行满4年。Wind资讯数据显示,截至8月2日,全市场公募FOF总数量已达213只(含C类),总管理规模为1483.59亿元;其中,成立以来最高回报超过七成的有2只(成立以来累计收益,下同),超过五成的有28只,收益为正的有198只,收益为负的有13只(其余为新成立产品,暂无业绩收录)。

多位公募人士告诉《证券日报》记者,基于FOF基金的优势特点,当前公募FOF正处快速发展时期,尤其是今年以来,在规模扩充上更加明显,同时,整体产品管理业绩也大部分实现了较好收益。可以看到,现阶段公募FOF正处于“快车道”。

在逐渐获得投资者认可后,公募FOF在今年以来迎来了大发展,尤其是在规模提升方面。Wind资讯数据显示,二季度公募FOF资产净值环比增长逾三成,创下了历史新高。

嘉实基金方面向《证券日报》记者介绍,由于公募FOF投资范围广泛,几乎包含了绝大多数可投资资产的各类基金,是便捷实现各项大类资产配置、节约配置成本的投资工具。同时,FOF能够实现基金市场全覆盖,优中选优,还能投资场内基金,把握场内外折价套利的机会,这也是该类产品不断获得青睐的主要原因。

“FOF基金背后有着强大的投研团队做支持,进行多维定量分析、基金经理定性调查,通过完善的基金筛选框架精选基金标的,并根据市场情况进行资产配置,有效帮助投资者择时判断,解决选基、配置、择时三大难题。”嘉实基金方面认为,对投资者来说,FOF主要有三大优势,一是基金专业选择,二是资产配置,三是帮助把握资产轮动。

“交银安享稳健养老一年(FOF)”成立于2019年5月底,根据公开数据显示,目前该产品的管理规模为152亿元,这也是公募FOF中唯一一只规模在百亿元以上的产品。该基金二季报显示,当期权益类资产配置较高,在重仓持有的前十大个股中,白酒、医药和新能源占据绝对比重,例如五粮液、贵州茅台、宁德时代、恒瑞医药和药明康德等,持有市值均在500万元以上。

数据显示,目前管理规模在50亿元以上的公募FOF有8只,除了“交银安享稳健养老一年”外,“兴证全球优选平衡三个月持有”和“民生加银康宁稳健养老一年”两只产品,管理规模均在70亿元以上,“民生加银卓越配置六个月”“广发核心优选六个月持有A”和“兴全安泰稳健养老一年持有”三只产品紧追其后,管理规模在60亿元至70亿元之间。

据梳理,目前管理规模在20亿元至50亿元之间的公募FOF有11只,管理规模在10亿元至20亿元之间的有15只产品,179只产品管理规模在10亿元以下。

除了管理规模上有了长足进步外,在业绩方面,公募FOF也表现出比较稳健的特征。

从年内收益来看,有多达150只产品收益率为正,其中11只收益率在5%以上。值得一提的是,虽然在最高收益和最低收益产品中,养老目标类FOF均有所出现,但绝大多数养老目标FOF产品呈现出较强的稳健性。

华南地区某公募基金人士向《证券日报》记者表示,养老目标FOF推出的主要目的是服务于第三支柱建设,表明认可FOF是实现养老投资较好的产品形态,并且监管对养老目标FOF提出了相对于其它公募基金更高、更严的投资运作要求,有利于保护养老目标FOF的持有人利益。“以养老目标为主的产品范围设定,并不会妨碍投资者充分分享更高收益。”

嘉实基金补充表示,目前市场上FOF基金业绩表现出分化格局,主要原因在于资产配置。FOF投资团队很重要,要坚持团队资产配置的框架和方法论,而不是简单的拼凑组合。“公司会做大类资产配置、二级资产配置。大类资产配置比如股债配置,未来还会有商品等,而二级资产配置则是行业配置、风格配置、固收中的信用利率配置等,还会涉及到因子配置,最终形成一个目标组合。”

标签: 213只 以来 回报 成立

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